加入新能源产业群，请加微信（gasgoo316）出示名片
近日，有小米汽车车主在为爱车选购车险时意外发现，官方已正式上线 " 小米车险 "。这款产品不仅价格更具优势，配套权益也更为丰富，引发不少车主关注。
有车主晒出的续保截图显示，这款由法巴天星保险提供的车险报价为 4794.65 元，而同期其他几家传统险企的报价则在 5000 元以上。此外，该保险还捆绑了 8 次道路救援、送检、安全检测等更丰富的配套权益，具备高性价比。
对此，网友们反应不一。支持者认为小米再次充当了 " 价格屠夫 "，有望整治新能源车险 " 贵且难 " 的乱象，也有部分观望者对这家新公司的理赔能力表示关注。
车企入局，已成常态
小米车险并非小米独自运作，而是典型的强强联手。其实际承保方为北京法巴天星财产保险股份有限公司。
公开信息显示，法巴天星保险成立于 2025 年 12 月 16 日，注册资本 10 亿元，股东阵容颇为豪华：法国巴黎保险集团持股 49%，四川银米科技持股 33%，大众汽车金融服务海外股份公司持股 18%。其中，四川银米科技由北京小米电子软件技术有限公司全资控股，雷军持有后者 90% 的股份。
针对市场关注，法巴天星保险相关工作人员回应称，法巴天星保险是一家独立运营的机构，小米仅是其重要股东之一。目前，该业务尚处于试点阶段，于 2026 年 3 月 5 日率先在北京地区开启小范围续保服务，暂未向其他地区开放。
图片来源：网络
事实上，车企入局保险早已不是新鲜事。据不完全统计，目前已有约 20 家主机厂通过收购或成立保险经纪公司、保险公司等方式进军保险行业。
2022 年，理想汽车收购银建保险经纪，更名为北京理想保险经纪；蔚来也通过旗下公司收购汇鼎保险经纪，更名为蔚来保险经纪。2023 年，比亚迪全资收购易安财险，将其更名为比亚迪财险，并于 2024 年获批使用全国统一交强险条款。
此外，广汽集团设立了众诚保险，一汽集团设有鑫安汽车保险，吉利集团则入股合众财产保险。
车企涌入保险赛道的原因不难理解。一方面，新能源汽车保有量持续攀升，车险市场空间巨大。麦肯锡预测，到 2030 年，新能源车险保费规模将达 4800 亿元左右，占车险总保费比例超 40%。
另一方面，车企掌握车辆核心数据和用户资源，具备天然优势。新能源汽车行业专家杨伟斌分析认为，传统保险中间代理成分多，车企进入后可以省掉很多中间环节，节省开支，把新能源汽车价格打下来。
同时，通过保险业务，车企还能打通 " 车辆产品—保险服务—售后维修 " 产业链闭环，提升用户黏性。
是搅局者吗？
小米等车企入局车险，会否成为新能源车险市场的 " 搅局者 "？从目前释放的信息来看，可能性不小。
虽然新增一家财险公司对市场份额影响有限，但其模式和理念的引入，将推动既有公司在产品设计、数字化服务、渠道建设等方面加速改革，有助于行业形成更多样、更具价值创造力的竞争格局。
法巴天星保险凭借股东在车联网保险、智能定价、IoT 设备保险等方向的天然优势，有望探索 " 智能汽车保险 "" 车载数据定价 " 等创新场景，促进车险市场向精细化、数据化方向发展。
对车主尤其是新能源车主而言，车企做车险带来的最直接影响，体现在保费和服务上。长期以来，新能源车险处于 " 车主嫌贵、险企亏损 " 的怪圈中。车企入局带来的 UBI（基于使用行为的保险）定价模式，即 " 驾驶行为决定保费 "，将倒逼传统险企加速数字化转型。
图片来源：小米汽车
比亚迪财险的经营数据提供了参考：2025 年，该公司实现保险业务收入 28.71 亿元，净利润 9362.4 万元，车均保费从 2024 年二季度的 4900 元降至 2025 年底的 3800 元左右。
直销模式成为成本控制的关键—— 2025 年，比亚迪财险签单保费全部来自直销渠道，手续费及佣金占比为 0%，彻底绕开传统代理、经纪渠道的高昂费用。这意味着，车企确实有能力通过压缩中间环节，将实惠让利给车主。
不过，车企做车险也面临明显短板。保险业务的核心风险在于赔付，而新能源汽车的高赔付率问题尚未根本解决。从几家车企背景险企的经营数据看，虽然均已实现盈利，但综合成本率普遍超过 100%，亏损多依赖投资端收入覆盖。
尤其是网约车业务占比较高时，亏损压力更为明显。这意味着，险企自身的承保能力、精算能力和理赔服务能力，仍是车企需要补足的功课。
要破解这些短板，车企需要走出一味 " 内卷 " 的思维。目前，车企险企在盈利稳健性和网点覆盖上仍有很长的路要走，但其带来的数据透明化、定价精细化和服务闭环化，无疑为当前的车险市场带来了活力。
— END —
小互动
欢迎参与话题投票互动，或在下方留言区一起讨论 ~
更多推荐
1 | 铂智 3X 之后，广丰铂智 7 还能打吗？ |
2 | 焕新极氪 009 计划于今年第二季度上市 |
3 | 广汽埃安官宣埃安 RT 换电版车型将于 4 月上市 |
活动推荐
tips：敬爱的读者朋友，由于微信的推送规则，即使您关注了我们，可能也常常收不到推送，记得点击" 盖世汽车新能源 "名片，设为星标，文章每天会自动推送哦！
查看更多
欢迎点赞分享
