蓝鲸新闻 12 月 3 日讯（记者 金磊）临近年末，多家商业银行密集挂牌转让不良贷款。包括渤海银行、广州农商行、平安银行、建设银行等多家银行机构发布了不良贷款转让公告，涉及贷款资金集中在个人消费贷款、经营性贷款等类别，亿元级的资产包频频 " 上新 "。
对银行来说，通过债权资产转让事项，该行可将多年历史积存的经济资本占用较高、流动性较差的资产一次出清，并预期能够较大幅度改善该行资产质量，优化资产结构，节省风险资产占用，提高资本充足率。
然而，最近出现了几笔利息大于本金的不良资产包引发市场关注。
2025 年 12 月 1 日，江苏兴化农村商业银行股份有限公司（简称 " 兴化农商银行 "）发布《2025 年第 1 批个人不良贷款批量转让项目招商公告》，拟通过公开竞价方式处置一笔总额达 3.35 亿元的个人不良资产包 。
具体来看，这个资产包其中本金 1.35 亿元，利息 1.98 亿元，费用 99.45 万元。资产类型为个人经营性贷款与消费贷款并存，借款人均位于江苏省内。
兴化农商银行在资产亮点中提到，本次转让债权多为保证贷款，追偿对象丰富；债务人本地居民居多，便于追偿与账户管理。
不久前的 11 月 27 日，江苏产权交易所发布的公告显示，该行还在公开转让 " 常州市艾威斯特国际贸易有限公司等 18 户不良债权资产包 "。
资产包包含 18 户不良债权，债权总额为 6.22 亿元。其中，本金余额为 2 亿元，而利息余额高达 4.2 亿元，是本金的两倍多。
公告特别提示，这批债权 " 贷款形成时间普遍较早 "，可能存在基础资料部分缺失、失去法律效力等问题。部分借款主体甚至存在注销、无法联系或下落不明等瑕疵。
屡屡出现类似的资产包背后也侧面反应出兴化农商银行的风控以及贷后存在一些问题。蓝鲸新闻注意到，2025 年 3 月，国家金融监督管理总局泰州监管分局对兴化农商银行开出罚单，指出该行存在 " 超资质投资债券 " 和 " 对已核销贷款追偿不到位 " 两项违规行为。
无独有偶，北京农商行近日发布公告，拟公开转让其持有的 20 户不良资产包。该不良资产转让项目未偿本息总额 208498642.61 元，其中未偿本金 71020429.47 元，未偿利息 137478213.14 元。加权平均逾期天数为 5794 天 ( 约 15.9 年 ) ，最长单笔逾期达 7300 天 ( 约 20 年 ) 。
不难发现，该资产包涉及不良贷款总额超 2 亿元，但利息总额已达本金近两倍。
这些贷款年数较长，涉及借款人行业包括住宿餐饮、批发零售、制造业等。抵押物类型包括商业用房、工业用房、建设用地使用权等，但多数资产诉讼状态为 " 终本执行 " 或 " 执行中 "，反映出司法处置难度较大。
有从业人士表示，银行出让不良资产，是其自身正常经营的一环。转让不良资产还可以改善银行资产的流动性，有助于优化银行资产结构。账龄是从资产应收时点到当下的时间间距，是衡量银行资产流动性的重要指标，像上述这种十几年的加权平均逾期天数且利息远大于本金资产包回收风险非常高。
