2025 年，全球 AI 耳机出货量达 950 万台，同比增长 80%；AI 眼镜出货量达 870 万台，增长 3 倍多；AI 戒指出货量超 400 万枚，增长 122% ……在这一条条增长曲线的背后，每一个智能终端都在期待着自己的 "iPhone 时刻 "。
距离这一天还有多远？从 2026 外滩大会透露的讯息来看，至少留在 " 牌桌 " 上的头部玩家仍在继续加注。蚂蚁集团对外宣布加码 AI 终端开放生态，尝试为 AI 终端提供智能体原生操作系统及开放平台，向芯片伙伴、硬件厂商和开发者开放。
这一边是巨头发力，另一边政策也吹来暖风。工信部最新公布的《信息通信行业发展 " 十五五 " 规划》明确提出，推动智能网联汽车、一体化电视、家庭机器人、AI 眼镜等新型智能终端产品创新和应用普及。
市场未来可期，而竞争则将从硬件向 AI、交互、生态延展……
交互之变：从 " 人适应机器 " 到 " 机器理解人 "
过去，终端的核心任务是把信息呈现给用户，用户通过屏幕、键盘和触控主动操作设备。AI 的到来加速改变了这一关系：设备开始理解用户所见、所说和所处的环境，并进一步主动调用智能体和服务完成任务。
AI 眼镜、耳机、智能戒指等新终端正在成为这一变化的重要载体。交互入口从键盘、触屏进一步走向语音、视觉、手势和眼动，终端的竞争也开始从争夺用户注意力，转向理解用户意图、连接数字服务并完成现实任务。
论坛现场，与会嘉宾就集体上演了一场 " 买家秀 "。清华大学计算机系长聘副教授喻纯展示智能戒指，打响指即可确认支付，双指双击可拍照。蚂蚁集团 AI 身份智能负责人刘健 " 秀 " 出点餐场景：戴上智能眼镜，实时读取菜单和眼动信息，眼睛看到哪里，系统就能理解用户在看哪道菜，并提示热量、过敏原等信息。华为终端用户身份认证与访问控制首席专家李昌婷分享说，今年 4 月，华为发布第一款 AI 眼镜，戴上它，用户只要说一句 " 确认支付 "，就能完成支付宝扫码支付，" 这副眼镜可以即时确认支付意图，并通过声纹比对核实身份；针对嘈杂环境，还能用虹膜识别方案，实现沉默支付。"
这些实际的使用场景无不印证着智能终端的 " 交互之变 "。蚂蚁集团资深副总裁周志峰表示，交互范式正从触屏点按走向自然语言、眼动、手势和生物识别，终端的价值核心也从注意力聚焦点变成理解意图、帮助完成任务的传导介质。
让智能体 " 住 " 在端侧，让服务跨端流转
眼下，智能终端的竞争不再局限于硬件参数，新的软件和服务基础设施已进入比拼的范围。
此次蚂蚁集团把 GPASS 智能终端可信连接技术框架升级为 " 灵影 "，定位于面向 AI 眼镜等新终端的智能体原生操作系统及开放平台，围绕自然交互、智能体运行、多端协同和安全可信提供底层能力。周志峰透露，" 蚂蚁不做硬件，但愿意做那个‘铺路’的人。我们希望把身份、安全、支付和端云协同能力沉淀为基础设施，让厂商和开发者更专注于产品与场景创新。"
事实上，传统操作系统为 App 时代设计，每个 App 独立运行、相互隔离，用户需要手动切换；而在智能体时代，系统要持续感知、主动编排、实时响应，如果所有计算都丢到云端，时延和隐私都会成为难以接受的因素。
为此，灵影构建了覆盖交互、编排、策略、执行、工具和记忆的智能体运行框架，并向下连接手机、AI 眼镜、耳机及其他多模态终端。据蚂蚁集团终端安全总经理万小飞介绍，端侧智能体运行时把任务编排、工具调度、记忆管理和自主进化放在设备本地完成，敏感数据本地存储，核心数据不出端。
跨端流转也是智能体底座的关键能力。科大讯飞消费者穿戴业务部总经理林会杰介绍，讯飞 AI 眼镜把整机重量做到 40 克，支持双目显示、视觉和语音全模态。亮亮视野创始人兼 CEO 吴斐透露，年底将推出 K3 系列主动式 AI 眼镜。这些持续涌入市场的终端设备背后，都需要一套能协同、能调度、能理解意图的系统。
灵影希望充当连接智能体与终端、终端与服务之间的一层基础设施，让不同厂商的硬件能够共享智能体能力，让不同开发者开发的服务能够跨终端运行。
安全与开放：AI 终端规模化前提
智能体时代，安全也有了新维度。万小飞表示，传统安全防的是外部入侵和人的主动风险，而在设备智能体时代，AI 会自主操作，用户不一定实时在场，风险跨设备、跨智能体，安全还需要防越权。在灵影的运行链路中，系统从设备接入开始验证可信身份，对敏感数据进行本地隔离，为跨设备连接建立可信链路；当智能体调用工具或执行任务时，会进行身份认证和授权，相关操作可追溯。
此外，蚂蚁还联合中国信息通信研究院泰尔终端实验室，推进评测实验室建设与安全标准制定，从技术评测和标准规范两个层面，为 AI 终端实现以人为中心、安全可靠的交互提供支撑。
通过内置安全机制，并结合评测与标准建设，AI 终端有望在获得 " 自主行动 " 能力的同时，确保执行过程有明确边界：谁在调用、调用什么、获得什么授权，以及出了问题如何追溯。
开放同样是规模化的前提。现场，灵影展示多代参考设计样机及合作伙伴公版方案，探索双目全彩、虹膜眼动和多种芯片架构下的终端体验。外滩大会期间，相关能力也进入了豫园商城、BFC 外滩金融中心等真实场景，用户可通过 AI 眼镜体验城市伴游等服务。
在周志峰看来，AI 终端行业需要的不是又一个封闭的系统，而是一条更多伙伴都能使用的路。AI 终端最终能否形成规模，不止取决于某一家厂商的产品，而是芯片、硬件、操作系统、智能体和应用服务能否形成协同。
