近日，哈啰旗下贷款产品 " 臻有钱 " 被媒体曝光存在隐蔽式高利贷问题。深蓝财经在黑猫投诉平台上看到，目前针对 " 哈啰臻有钱 " 的投诉已累计超过 1.1 万条。这家以出行起家的平台，被曝通过层层叠加的隐形费用，将贷款的实际年化利率推至 36% 以上，逼近甚至超过高利贷红线。
据看看新闻报道，河北的兰先生做个体生意，去年手头紧，在哈啰平台先后借了六笔小额贷款，累计一万元，分 12 期还。他以为就是普通借款，等还完一算账，总共要还一万两千多元，年利率高达百分之三十几。他仔细翻看账单才发现，自己还的钱里利息只是一小部分，有一笔 803 元的还款，利息仅 15 元，而担保费和担保咨询费加起来却有近 80 元，比利息高出好几倍。
天津的石先生在哈啰借了一万九千元，分 12 期还，最终总还款接近两万三千元，年利率超过 36%。仅担保费和担保咨询费两项，就占了本金的近三成。还有用户申请 8000 元额度、12 个月还款计划时，利息仅 218 元，担保费却高达 858 元，担保费是利息的近 4 倍。若不购买会员而选择 " 普通申请 "，综合年化利率直接飙至 35.98%，并额外多出一项 " 担保咨询费 "，两项费用合计是利息的 5 倍多。
目前，哈啰 " 臻有钱 " 的借款页面宣传 " 综合年化利率 4.9%-24%"。然而，用户在实际借款时，还有大量不易察觉的隐形费用合同。据信网报道，去年河北的甄先生就是在这样的宣传下，看到利率 6% 觉得挺划算，借了两万元。还到最后两期才发现，自己连本带息总共要还两万四千多元，实际综合年化利率接近 38%。
问题出在两份他 " 根本没看过 " 的合同，一份《委托担保合同》和一份《融资咨询服务合同》，提供担保和咨询的是同一家公司，哈密市嘉合兴融资担保有限公司。用户在 " 臻有钱 " 申请借款时，点击 " 申请额度 " 后跳转的页面有一个 " 同意协议 " 的按钮，上方只显示了一份个人征信授权书。在这一行标题的上方，有两行灰色小字，需要单独点击才能查看，旁边还有一个更不起眼的箭头，点击后才发现下面还 " 藏 " 着更多协议，总计 23 份。
当消费者发现不对劲去找哈啰客服要求退费，部分客户得到 " 可补偿部分资金 " 或 " 申请 100 元信用红包 " 的答复。也有消费者不满意解决方案表示要举报到相关部门，客服直接回怼 " 您爱咋举报咋举报，我看能咋的我 "。
深蓝财经注意到，在黑猫投诉平台上，截至目前 " 臻有钱 " 累计投诉超 1.1 万条，涉及 " 不知情扣费 "" 高利贷 "" 暴力催收 " 等问题，大部分指向超出正常利息的隐蔽费用等核心问题。
从 2019 年上线 " 臻有钱 " 以来，哈啰始终未能拿下网络小贷、消费金融等核心牌照，仅通过子公司持有融资担保牌照，这意味着它无法独立放贷，只能靠导流和担保增信来分一杯羹。据九州商业观察不完全统计，哈啰金融的合作版图包括 16 家融资担保机构、七八十家第三方机构，外加中原消费金融、马上消费金融等 15 家消费金融公司，以及浙商银行、新网银行等十余家银行。
哈啰一边将 App 内 8 亿多用户导流给百信银行、中原消费金融等近 30 家持牌资金方，一边通过担保公司为借款提供担保，收取担保费、增信费等。截至 2025 年三季度，哈啰的助贷余额超 400 亿元。浙江湖州的黄先生通过 " 臻有钱 " 借款 14500 元，合同约定年利率 6%，最终却需支付高额担保费和融资咨询服务费，实际利率高达近 23%，担保方同样是哈密市嘉合兴融资担保有限公司。当黄先生向担保方追问费用构成时，对方工作人员明确表示，担保公司只收取千分之二的通道费，剩余费用都是哈啰 " 臻有钱 " 平台收取，担保公司只提供 " 通道类业务 "。
2025 年 10 月 1 日，《关于加强商业银行互联网助贷业务管理提升金融服务质效的通知》正式实施，新规提出银行实行合作机构 " 白名单 " 制、所有增信服务费必须计入综合融资成本、银行须自主开展风险评价等核心要求。在多家银行已公布的合作 " 白名单 " 中，仅有哈银消费金融、梅州客商银行等个别区域性银行将哈啰列入其中，此前庞大的合作方数量正在急剧缩水。
哈啰之所以在金融业务上如此激进，或源于其日益迫切的资本压力。2018 年到 2020 年，哈啰累计亏损超过 48 亿元。2025 年 3 月，哈啰通过关联方上海哈茂，以约 15 亿元收购了 A 股上市公司永安行 19.67% 的股份，实际控制人变更为哈啰创始人兼 CEO 杨磊，这笔交易被市场普遍解读为哈啰在为 " 借壳上市 " 做准备。
哈啰累计注册用户超 8 亿，其中大量是新星青年和都市蓝领，月均收入 3000 到 8000 元，恰恰与网贷目标用户高度重合。2026 年 3 月，哈啰租电动车业务因多项严重违规问题被央视 315 晚会点名曝光，成为当届晚会上唯一一家被点名的知名企业。（深蓝财经）
