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消息面上，中国有色金属工业协会铜业分会表示坚决反对铜冶炼行业 " 内卷式 " 竞争。此外，全球第二大铜矿——印尼格拉斯伯格矿区因泥石流事故宣布 " 不可抗力 " 而停产。
《九点特供》：盘前必读的特供早报。
9 月 26 日 08:12《九点特供》解读龙头板块金属铜，指出自由港麦克莫兰公司旗下的印尼 GrasbergBlockCave 铜矿发生了泥石流事故，该矿属于世界第二大铜矿，2024 年占全球供应量的 4%，此调整可能导致 2026 年全球铜供需短缺扩大至 72.5 万吨，约占总供给的 2.6%，并提及精艺股份，其在 9 月 26 日收获涨停。
中信证券表示，从产能角度看，国内晶圆厂全球市占率有望从目前的 10% 提升至 30%，存在约 3 倍扩产空间；设备国产化率若从目前的 20% 提升到 60% 至 100%，则有 3 至 5 倍的增长空间。
9 月 24 日 08:12《九点特供》追踪到台积电 2 纳米制程价格拟提涨至少 50%，指出随着价格压制解除叠加需求持续复苏，国内模拟板块有望迎来拐点，提及赛微微电主营业务为模拟芯片的研发和销售。主要产品是电池安全芯片、电池计量芯片、充电管理等其他芯片。截至 9 月 26 日收盘，其最高涨幅达 14.19%。
9 月 25 日 12:55《风口研报》追踪到 " 晶盛机电于 9 月 23-24 日再获机构关注 "，随即发文加以梳理：公司聚焦半导体装备国产化，在 8-12 英寸大硅片设备实现全环节覆盖（长晶、加工、外延等）且市占率领先，延伸至芯片制造（薄膜沉积设备）和先进封装（减薄抛光一体机等）。化合物半导体领域突破碳化硅核心技术。受益于行业增长及国产化加速，未完成合同超 37 亿元（截至 2025 年中），技术突破与市场需求共振驱动成长。9 月 26 日，晶盛机电大幅拉升，2 日最高涨 12.87%。
9 月 19 日 18:01《电报解读》梳理机构龙虎榜数据并覆盖 " 利和兴 "，发文指出：公司聚焦智能装备与电子元器件双主业，智能装备覆盖检测 / 制程类设备，应用于移动终端、新能源等领域；MLCC 坚持差异化策略，主攻高附加值中高压 / 高频微波产品，产能利用率高。与华为昇腾、海思深度合作，提供夹具 / 测试平台，参与折叠屏检测。投资机器人公司布局具身智能，募资 1.675 亿投向半导体精密零部件项目，抓住国产替代机遇，强化研发与产能优势。9 月 26 日，利和兴大幅拉升，当日收涨 9.1%。
机构研报指出，经过近三年的下行周期后，中国风电价值链通过行业自律成功实现了反内卷，在 2025 年初实现了价格和整体盈利能力的转机。
《金牌纪要库》：精粹专家视角，传递市场先声。
为探究风电行业的修复进程，各细分环节的受益情况，以及国内企业在海外市场的表现，财联社 VIP 特联合蜂网火线直连 " 风电 " 行业专家。栏目快速汇总专家观点至文章中，指出风电行业迎来 " 实质性复苏 "，当前已经形成的良性价格与利润环境有望贯穿 2025 年并延续至 2026 年及以后。文章提及威力传动、明阳智能、日月股份等多家公司。
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