本文来源：时代周报 作者：刘子琪
国内存款利率正式进入 "1 时代 "！
5 月 20 日，国有大行率先启动今年首次人民币存款利率下调，工商银行、农业银行、中国银行、建设银行、交通银行、邮储银行均宣布下调存款利率。股份制银行招商银行紧随其后。
其中，六大行及招商银行活期利率由 0.1% 调整为 0.05%，下调 5 个基点；工商银行、建设银行、中国银行、农业银行、交通银行及招商银行定期整存整取 3 个月期、6 个月期、1 年期、2 年期由 0.8%、1%、1.1%、1.2% 调整为 0.65%、0.85%、0.95%、1.05%，下调 15 个基点；3 年期、5 年期由 1.5%、1.55% 调整为 1.25%、1.3%，下调 25 个基点。
国有大行中，邮储银行 6 个月期、1 年期整存整取挂牌利率与其他五大行不同，分别由 1.01%、1.13% 降至 0.86%、0.98%，零存整取、整存零取、存本取息 3 年、5 年期由 1.01% 调整为 0.86%，下调 15 个基点，其他各期限存款利率及调整幅度均与另外五家大行保持一致。
存款利率下调，传统储蓄方式的吸引力有所减弱，对于投资者来说，普通人应该如何理财？邮储银行研究员娄飞鹏向时代周报记者表示，在存款利率下调并且处于较低水平的情况下，投资者一方面需要降低对投资收益的预期，另一方面也需要开展资产多元化配置，比如在存款、国债、理财、基金、贵金属等领域分散配置。投资规模较小的投资者可以借助金融机构的专业力量实现资产多元化配置。
百万房贷立省近 2 万元
当天，新一期贷款市场报价利率（LPR）出炉，1 年期和 5 年期以上 LPR 双双下降 10 个基点，1 年期 LPR 降至 3%，5 年期以上 LPR 降至 3.5%，这也是 LPR 年内首降。
经时代周报记者计算，以房贷本金 100 万、期限 30 年为例，如果选择每月等额本息的还款方式，此次 5 年期以上 LPR 下调 10 个基点，每月还款额减少约 54 元，总还款额（本金 + 利息）减少约 1.9 万元。
若按 100 万元存款来算，降息 25 个基点后，5 年利息则将减少 1.25 万元。
中国企业资本联盟副理事长柏文喜告诉时代周报记者，提前还贷可以减少未来的贷款利息支出，但如果贷款利率较低（如目前的房贷利率普遍在 3.5% 左右），而存款利率也大幅下降，提前还贷的收益可能并不显著。例如，20 万元的贷款，按照 3.5% 的利率计算，每年利息支出为 7000 元，但如果剩余贷款年限较短，提前还贷节省的利息可能有限。
柏文喜称，提前还贷意味着将一笔资金锁定在房产上，减少了资金的流动性。如果未来有其他投资机会或突发支出需求，可能会面临资金紧张的问题。部分银行的贷款合同中规定了提前还款的违约金，或者对提前还款的金额和时间有限制。如果提前还贷需要支付较高的违约金，那么其经济性就会大打折扣。
黄金上车时间来临？
在存款利率不断下调的当下，传统的储蓄方式已无法满足部分投资者的需求，而黄金以其独特的避险属性吸引着投资者的目光。
今年以来，国际金价屡创历史新高。其中，伦敦现货黄金盘中创 3499.83 美元 / 盎司、纽约商品交易所（COMEX）黄金期货一度突破 3500 关口，最高报 3509.90 美元 / 盎司。
金价 " 一路狂飙 "，黄金投资热情高涨。据世界黄金协会发布的《2025 年一季度全球黄金需求趋势报告》，2025 年一季度，全球黄金投资总需求量为 552 吨，同比增长 170%；全球金条金币总需求为 325 吨，同比增长 3%，比五年季度平均水平高出 15%。
其中，中国一季度金条金币需求量达 124 吨，环比增长 48%，同比上涨 12%；创下历史第二高的季度水平，仅次于 2013 年二季度。
不过，收益率更高的投资产品往往意味着高风险。5 月 7 日以来，现货黄金价格从约 3430 美元 / 盎司高点连续下挫，5 月 14 日，现货黄金失守 3200 美元整数关口，一度跌至 3180 美元下方，单日跌幅 2.23%。
有投资者在社交平台上分享了自己的贷款 80 万元买黄金的经历，从持仓价格的 830 元到现在的 758 元左右的价格，不算贷款利息、回收差价等，每克就已经跌掉了 72 元，80 万元投资的损失在 7 万元左右。
5 月 20 日，现货黄金最高报 3237.56 美元 / 盎司。
对此，柏文喜告诉时代周报记者，黄金价格波动较大，并非绝对的低风险投资。目前黄金的年化收益率并不稳定，且难以准确预测。相比之下，一些稳健的理财产品或国债的收益率可能更具吸引力。例如，当前 1 年期国债收益率可达 1.44%，而黄金的投资收益可能无法达到这一水平。
不过，对于风险偏好低的储户来说，银行存款或许依然是第一选择。据央行发布的金融统计数据报告，截至 2025 年一季度末，人民币存款余额为 315.22 万亿元，同比增长 6.7%。报告同时显示，一季度人民币存款新增 12.99 万亿元，其中住户存款增加 9.22 万亿元。
